長(zhǎng)城證券期權(quán)寶

                          --長(zhǎng)城證券期權(quán)策略小組

權(quán)事:

10月首個(gè)交易日期權(quán)成交量和持倉(cāng)量都增加。成交量方面，單日成交379755張，較上一個(gè)交易日增加178927張，增幅為89.09%。其中，認(rèn)購(gòu)期權(quán)成交229011張，認(rèn)沽期權(quán)成交150744張。期權(quán)成交量認(rèn)沽認(rèn)購(gòu)比(PC Ratio)為0.66，上一交易日為0.63。持倉(cāng)方面，期權(quán)持倉(cāng)總量增加4.34%至1060399張。成交量/持倉(cāng)量比值為19.62%。

圖一、50ETF期權(quán)日成交明細(xì)

信息來(lái)源：上交所網(wǎng)站

權(quán)勢(shì):

波動(dòng)率方面，10月平值認(rèn)購(gòu)合約“50ETF購(gòu)10月2250”隱含波動(dòng)率為9.06%；10月平值認(rèn)沽合約“50ETF沽10月2250”隱含波動(dòng)率為10.43%。中國(guó)波指IVIX指數(shù)開(kāi)盤(pán)高開(kāi)報(bào)18.29，日內(nèi)震蕩走低，報(bào)收16.78。

圖二、中國(guó)波指（iVX）日間走勢(shì)分析

信息來(lái)源：上交所網(wǎng)站

期權(quán)合約上看，　昨日50ETF10月認(rèn)購(gòu)期權(quán)漲跌互現(xiàn)，10月認(rèn)沽期權(quán)全線(xiàn)下跌。截至收盤(pán)，平值期權(quán)方面，10月平值認(rèn)購(gòu)合約“50ETF購(gòu)10月2250”收盤(pán)報(bào)0.0304元，漲26.14%；10月平值認(rèn)沽合約“50ETF沽10月2250”收盤(pán)報(bào)0.0180元，跌52%。

圖三、上證50ETF期權(quán)合約行情

信息來(lái)源：匯點(diǎn)期權(quán)終端

A股節(jié)后首個(gè)交易日迎來(lái)開(kāi)門(mén)紅，滬深兩市全天高開(kāi)高走，大盤(pán)漲幅超過(guò)1%。期權(quán)現(xiàn)貨震蕩走高，截至收盤(pán)，上證50ETF現(xiàn)貨報(bào)收2.262元，上漲0.027元，漲幅1.21%，成交額2.57億元。

圖四、上證50ETF行情

信息來(lái)源：匯點(diǎn)期權(quán)終端

　10月10日，A股市場(chǎng)節(jié)后迎來(lái)大紅包，大盤(pán)大漲超過(guò)1%。股指期貨集體上漲，三大期指主力合約漲幅均超過(guò)1%，IC合約漲幅超過(guò)2%。截至收盤(pán)，滬深300期指10月合約IF1610報(bào)收3289.2點(diǎn)，上漲41.8點(diǎn)，漲幅1.29%；上證50期指10月合約IH1610報(bào)收2199.6點(diǎn)，上漲24.8點(diǎn)，漲幅1.14%；中證500期指10月合約IC1610報(bào)收6444.6點(diǎn)，上漲129.2點(diǎn)，漲幅2.05%。

權(quán)市:

節(jié)后A股市場(chǎng)迎來(lái)開(kāi)門(mén)紅，大盤(pán)大漲超過(guò)1%。股指期貨集體上漲，三大期指主力合約漲幅均超過(guò)1%，IC合約漲幅超過(guò)2%。期權(quán)市場(chǎng)方面，昨日成交量較節(jié)前最后一日交易量接近翻倍，且波動(dòng)率逐步回升，認(rèn)沽認(rèn)購(gòu)比0.65，，顯示市場(chǎng)的悲觀情緒有所緩解。國(guó)慶長(zhǎng)假期間，全球股市齊刷刷大漲，國(guó)內(nèi)房市政策引發(fā)關(guān)注，股民期待10月紅行情。10月份因國(guó)慶節(jié)交易日較少，期權(quán)投資者可適當(dāng)參與短期交易性機(jī)會(huì)。